銀行怎會不嫌貧愛富(圖)

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銀行嫌貧愛富受到貶斥。在中小企業生存如此困難的情況下，銀行卻風景這邊獨好，從經濟上、道義上都說不過去。 看中國網站 禁止建立鏡像網站 。

銀行向中小企業傾斜的口號喊了幾年還要繼續喊，說明口號根本喚不醒多數銀行。所有的企業看的是成本與利潤比，風險與收益比，中小企業風險高、信用審核成本高，單筆獲利較少，一旦出現壞帳還得追究其中可能存在的貪腐。給大型企業、政府項目貸款輕鬆得多，雖然沒有貸款利率溢價，但單筆金融大動輒十幾億甚至數百億元的貸款使成本大降，還有地方政府的信用背書，一旦出現壞帳可以堂而皇之地計提損失，無論是為公為私，給大型企業、壟斷企業、政府項目貸款，成為銀行間最重要的競爭。

不同的金融機構、不同的金融模式匹配不同的企業，希望做慣「大生意」的中國中大型金融機構向小微企業傾斜，不可能成功。這些金融機構已經形成一套雙眼向天的運營模式，無論是風控還是事業部劃分，都不適應向小微企業貸款的經營模式。目前的銀行業激勵機制決定了，小微企業向銀行喊話不可能成功。

小型金融機構有成功的例子。德國的小型金融機構立足於當地，為當地的實體企業服務，對於做大規模、上市等均不感興趣。德國的地方企業有賴於這些專做中小生意的金融機構。尤努斯創辦的孟加拉鄉村銀行在扶貧方面的功效難以磨滅，在全球小額貸款公司匹配的是單個的農戶、小業主，成本高、利率也高；從孟加拉鄉村銀行98.89%的還款率可以看出低收入者的信用並不低。結果並不美妙，去年3月2日，孟加拉央行向尤努斯發出「解聘書」，要求70歲的尤努斯自行離職，理由是「超齡服役」，根本原因則是尤努斯比商業銀行貸款利率高數倍的利率激怒了一些政治與銀行人士，既然是為貧民服務怎麼能夠收高利？但不收高利，小規模的貸款模式就難以為繼，尤努斯的銀行就成為慈善機構。在孟加拉央行出手後，鄉村銀行與孟加拉的貧民，在慈善的大旗下，一齊遭遇巨大損失。

中國的村鎮銀行、小額貸款公司匹配的是小業主、小微企業，無奈這些小金融機構有無數掣肘，上有地方政府官員關於貸款投向的示意，下有小微企業資金鏈岌岌可危的實際狀況，還有無法融資、資本金不足的現實困難，因此，小微金融機構有一些走上了高利貸的歪道，而誠實經營者原地踏步不前。由於受資本規模和負債率限制，溫州現有的26家小額貸款公司註冊資本總計69.2億元，貸款餘額106.4億元，僅佔全市貸款總規模6433.13億元的1.6%，就算所有的小額貸款公司都投向實體中小企業，也遠遠滿足不了中小微企業的需求。發展小微金融機構亟需在政策上鬆綁，而不僅僅是放開小微金融機構數量。

與小微企業匹配的金融模式已經在市場上誕生，政府需要的是鼓勵、鼓勵、再鼓勵，規範、規範、再規範。

一些為地方中小企業發展做出示範的金融機構，已經獲得了較好的效果。以正泰小額貸款公司為例，信貸資金100%投向實體經濟，完全不涉及房貸按揭、股市理財和金融衍生交易類表外業務。浙江臺州等地區發展民營股份制銀行的實際經驗表明，民營銀行機制靈活、服務便捷、利率合理、安全可信，能夠引導民間資金進入公開金融機構，成為連接民間資本與實體經濟的橋樑。

小微企業風險高、死亡率高是客觀現實，在資本市場上只有天使投資等早期風險基金，才能提供直接融資，在小企業發展之初由風險投資者篩選後進行直接投資。以往中國的風險投資實際上大多數是Pre-IPO，即在上市之前進入企業獲得暴利，比拚的是關係與資源，早期的中小企業根本得不到滋潤。大多數風險投資都不願意進入早期風險市場，說明投機色彩極濃，目前在全民PE熱、Pre-IPO風行之後，投資溢價逐級降低，一些風險基金開始向上游拓展，成立天使投資與種子基金。這是較好的開端，監管層應密切關注，在規範的基礎上給予市場自發的調節行為積極支持。

銀行嫌貧愛富沒有錯，真正的問題是，為什麼不讓不嫌貧愛富的金融機構發展，是誰讓銀行輕鬆獲利？

銀行活得過於滋潤、大而不強，捆綁財政，不是中國經濟的好事。只有讓銀行間差異化發展，通過擴大利率浮動空間，讓銀行激烈競爭，縮小存貸差等剝奪式利潤比例，小微金融機構，中國的民間資金，才能找到廣闊的發展空間。

原題：尤努斯的農村銀行被偽道德絞殺

来源:南方人物週刊

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